De hypotheek scheelt:

De hypotheek scheelt: Teveel Informatie?

door Lew Sichelman

Dat, in een notedop, is wat vele huiskopers onder ogen zien wanneer zij proberen om centrale besluiten te nemen waarover de hypotheek of niet kan kan zijn juiste voor hen.

Volgens een spoedig-aan--bevrijde studie, zegt de Federale Commissie van de Handel dat terwijl de consumenten duidelijk van informatie profiteren, zij aan „infooverloadus“ wanneer gebombardeerd met materiaal lijden dat zij niet begrijpen -- of geef niet om.

Als deel van zijn follow-up van het onderzoek van 2004 naar de effect onthullingen op hoe de makelaars worden betaald hebben op borrow keus -- specifiek hoe de makelaars door geldschieters in de vorm van opbrengst worden gecompenseerd te financieren spreid premies uit. FTC vorige week bovengenoemd in een inleidend rapport dat de onthulling van complexe transacties, zoals opbrengst uitgespreide premies, leners kan verwarren en leiden om een slecht besluit te nemen.

Zijn de opbrengst die uitgespreide die premies, ook als aftrek worden bekend, achterste deelprijzen aan makelaars door geldschieters bij het sluiten worden betaald te financieren. Typisch, worden de premies betaald wanneer een makelaar de financierende geldschieter een lening aan een rentevoet brengt die hoger is dan de laagste beschikbare tariefstroom.

Gewoonlijk, zijn er correcte redenen voor een lener om een hoger tarief te betalen. Eerder dan contant betalen voor een dure reeks van het sluiten van kosten, bijvoorbeeld, zouden zij de prijzen in het leningsbedrag kunnen rollen. Maar soms worden de leners niet verteld over de achterste deellasten, die zij eigenlijk in de vorm van de tarieven van de hoog-dan-markthypotheek betalen.

De onthulling van YSPs is jarenlang een heet-knoopkwestie in de hypotheekzaken geweest. Het is op het centrum van een vaak verwarmd debat tussen hypotheekmakelaars, de lening jockeys die 50 tot 60 percent van alle huisleningen voortkomen, en hypotheekbankiers, de bedrijven geweest namelijk die eigenlijk het geld verstrekken.

De makelaars moeten de prijzen onthullen in het sluiten van documenten. Maar alle andere leningsscheppers, met inbegrip van de financiering van geldschieters die in werking hun eigen die oorsprongswinkels stellen door leningsambtenaren worden bemand die direct voor hen werken, worden niet verzocht om de secundaire marketing prijzen te onthullen die zij wanneer leningen aan investeerders verkoop hebben verdiend.

De nationale Vereniging van de Makelaars van de Hypotheek heeft een definitieve houding met betrekking tot de kwestie goedgekeurd. Of alle scheppers, met inbegrip van zij die voor geldschieters werken, moeten alle prijzen onthullen die zij hebben verdiend, zegt NAMB, of niets zou moeten om het even wat langs het lenende proces moeten overal melden.

„Als de huiskopers werden voorzien van de zelfde informatie van alle scheppers, zij worden gemachtigd om betere financiële besluiten te nemen,“ zegt NAMB President Harry Dinham.

„Terwijl wij geloven is het essentieel om zoveel mogelijk informatie te delen met huiskopers, lijden de meeste consumenten aan informatieoverbelasting en zijn werkelijk slechts geinteresseerd in de bodemlijn,“ de makelaar van Texas zegt. „Zij willen de zelfde informatieonthullingen van alle scheppers die hen zullen toestaan om appel-aan-appelen te vergelijken geen kwestie waar zij voor een hypotheek.“ winkelen

De vereniging van de Bankiers van de Hypotheek, enerzijds, debatteert dat er goede redenen waarom de financierende geldschieters niet zouden moeten zijn, om te maken die niet kunnen, secundaire marktprijzen melden. Vaak, zegt MBA, worden de leningen gehouden voor verscheidene maanden alvorens zij worden verkocht, zodat is het onmogelijk voor hen om te weten bij het sluiten van wat zij in de toekomst zullen verdienen.

NAMB heeft een herziene en vereenvoudigde goed geloofsraming voorgesteld, die de leners verondersteld zijn om binnen drie dagen te ontvangen na het van toepassing zijn voor een lening, die zich op vier punten van informatie concentreert: het leningsbedrag, de rentevoet, de maandelijkse betaling met inbegrip van verzekering en belasting, en het bedrag vereisten bij het sluiten. De vereniging stelt ook nieuwe onthullingen voor om consumenten te helpen „betalingsschok“ vermijden die op regelbare tariefhypotheken kan voorkomen.

MBA verzoekt ook een vereenvoudigde GFE, die dichter op de leners van hud-1 regelingsblad ontvangt bij het sluiten lijkt, zodat kunnen de leners gemakkelijker vergelijken wat zij werden verteld zij worden geladen en wat zij eigenlijk werden geladen. En MBA wil leners een vereenvoudigd, one-page informatieblad bij inschrijving ontvangen die het voor- en nadelen van de leningsproducten opsomt zij bespreken.

Als deel van zijn onderzoek, is FTC gebied die zijn eigen opgeknapte versie van zowel de goed die geloofsraming testen als geweest waarheid-in-leent vormen door de overheid, met dozens leners worden vereist die onlangs huisleningen als proefkonijnen verkregen. En zijn bevindingen konden een belangrijke rol in de hervormingsbesprekingen spelen die zijn gegaan voor wat als eeuwigheden aan die van ons schijnt die over de zaken schrijven.

„Wij stemmen in met de FTC aanbevelings consument-test alle vormen aangezien dit de enige manier is om verwarring te elimineren wanneer het vergelijken van leningen en bij het sluiten,“ zegt Dinham van NAMB. „Wij sporen HUD aan om snel aan de bevindingen in de FTC studie te antwoorden wanneer de definitieve versie.“ wordt vrijgegeven

Ondertussen, chimed Harvard het Gezamenlijke Centrum voor de Studies van de Huisvesting heeft binnen met zijn eigen aanbevelingen. Het gezamenlijke Centrum zegt dat zijn onderzoek van de worteloorzaken van de verwarring van de consument in de hypotheekmarkt en huidige stijging van verhinderingen aan de behoefte richten om nieuwe vormen van de hulp punt-van-verkoop van de consument te ontwikkelen om de capaciteit van consumenten te verbeteren om handelbare en vrij-de prijs vastgestelde van leningen te verkrijgen.

Deze initiatieven zouden nieuwe telefoon en de online adviserende diensten moeten omvatten, waar de adviseurs met de informatie nodig om consumenten te helpen tegen agressieve duw-op de markt brengende activiteit weerstand bieden van vandaag worden bewapend. Bovendien brengt het onderzoek acties naar voren die de hypotheekindustrie kon voeren om de deelnemers van de hypotheekmarkt effectief te sanctioneren die die consumenten onbekwaam exploiteren om voor zich af te weren.

Om ervoor te zorgen dat alle leners toegang tot de zelfde reeks consumentenbescherming typisch beschikbaar in de eerste markt hebben, brengt het onderzoek van het Gezamenlijke Centrum een reeks acties naar voren die grotere regelgevende uniformiteit kon bevorderen.

De hervormingen voor onoplettendheid van de primaire hypotheekmarkt omvatten: voorstellen om het bereik van de verordeningen van de hypotheekmarkt uit te breiden die leningen te omvatten door onafhankelijke de de hypotheekbedrijven, wetgeving de bestaande Communautaire onoplettendheid van het Akte van de Herinvestering uit te breiden om alle lenende organisaties te omvatten, en wetgeving worden gemaakt die aan federale regelgevende bureaus opdracht geeft om verantwoordelijkheid te veronderstellen voor het verlenen van vergunningen van alle hypotheekmakelaars en leningsambtenaren die direct met consumenten in het hypotheek lenende proces interactie aangaan.