Le défaut et la fraude prennent l'étape centrale par David Reed
Il est facile de diriger votre doigt. Il est également beaucoup plus facile de diriger ce doigt quand là tellement condamne la preuve. Des prêts hypothécaires de deuxième choix fournis aux emprunteurs sont empêchés au moment aux taux accélérés. Les sociétés de prêt immobilier de deuxième choix ferment leurs portes aussi rapidement qu'elles peuvent parce qu'elles ne peuvent pas se permettre de racheter les emprunts misérables qu'elles ont faits. Quel est un rachat ? Il y a deux formes fondamentales de rachats ; défaut et fraude. D'une perspective de défaut, il y a deux types ; un premier défaut de paiement et un défaut général où les propriétaires entrent dans la forclusion et le prêteur rapporte la maison. Un premier défaut de paiement signifie que quelqu'un simplement n'a pas fait leur première maison. Le délai pour un premier défaut de paiement est environ 60-90 jours ou ainsi. Se rappeler, quand vous allez à un closing, vous poney vers le haut pour un certain intérêt payé par anticipation qui est en vigueur votre premier paiement, mais quand il vient heure d'expédier réellement dans le test de hypothèque il n'arrive jamais. Il n'a été jamais expédié parce que les emprunteurs n'ont pas effectué le paiement. Une autre raison d'un rachat est une convention entre le prêteur originel et l'investisseur courant que si une note entre dans la forclusion au cours d'une période spécifique ou il y avait fraude découverte, l'emprunt obtient tiré et transporté de nouveau au prêteur originel. De deuxième choix ou pas. La fraude peut se produire pendant la demande de prêt hypothécaire d'hypothèque, parfois au sens de l'officier d'emprunt ou des emprunteurs eux-mêmes, habituellement par le mensonge au sujet de de combien argent ils gagnent et/ou d'où leur argent vient pour clôturer l'affaire. Un officier d'emprunt ne devient pas payé et un agent d'immobilières ne fait pas une commission à moins qu'une vente à la maison se ferme. Ou un officier d'emprunt ne devient pas payé sur un argent comptant à l'extérieur le refinancent avait travaillé tellement à dur. Il peut être tempting pour esquiver des numéros pour faire un grand chèque de règlement si les gens sont si inclinés. Et selon des statistiques de fraude d'emprunt, beaucoup sont si inclinés. Quand une société de prêt immobilier non principale fait un emprunt, cette compagnie fait un emprunt basé sur des normes de prêt précédemment convenues. Quand un prêteur de deuxième choix fait les emprunts qui adaptent ces directives, elles aussi peuvent être empaquetées vers le haut de en tant que valeurs mobilières garanties par hypothèque et être vendues aux investisseurs sur Wall Street. Ou qui que ce soit que veut les acheter. Mais si ce prêteur vend un emprunt et il se transfère et il a découvert que l'emprunt en fait n'a pas rencontré des directives de prêt ou il y avait des inexactitudes dans le dossier d'emprunt, le prêteur de deuxième choix originel est forcé de racheter cet emprunt. Comptant. Cela peut vous fermer pour avaler dans un battement de coeur. Et c'est ce qui se produit maintenant. Il est facile de remuer vos doigts aux prêteurs non principaux et de leur dire à quel point ils terribles sont. Mais je suis en désaccord. Les prêteurs non principaux ne sont pas mauvais parce qu'ils font des emprunts non principaux. Ils s'aggravent parce qu'ils font des emprunts que l'extérieur a établi des directives de prêt ou permettent à des emprunts de passer par leur canalisation qui devrait ne jamais l'avoir fait à la première base. Dans leur ardeur pour approuver des emprunts et pour offrir plus de produit, ils ont remonté des régimes de prêt hypothécaire si risqués que par la nature ils ont orthographié le défaut. Juste il y a quelques années, vous n'entendriez jamais parler d'un prêt hypothécaire de 100 pour cent pour des personnes avec des points de crédit 580. Ne se produirait pas. Pour la bonne raison, droite ? Il y a quelques années, vous n'entendriez jamais parler des produits indiqués/d'emprunt indiqué d'intérêt de capital seulement pour quelqu'un avec une faillite récente. Trop risqué. Mais vous les voyez tous les deux aujourd'hui. Au moins pendant un moment de toute façon. L'industrie de deuxième choix a un archive du tir lui-même en pied. Vers la fin de 90s les prêteurs non principaux étaient notoires à offrir à leurs courtiers en prêts hypothécaires des primes incroyables de marge de rendement. Je ne l'ai jamais vue mais j'ai entendu parler des primes de 10 remarques. C'est $10.000 sur une note $100.000 mes amis. J'ai vu des primes offertes à 5, à 6 et même à 7 remarques. les Non-amorces ont donné à YSPs leur réputation mauvaise. Ce qui s'est produit cependant est que les emprunteurs non principaux refinancés hors de ces emprunts ou autrement partis en retraite leur en les transférant ou en épongeant tout à fait. Cela signifie que les tonnes de prêteurs non principaux ont payé un certain courtier en prêts hypothécaires $10.000 sur un emprunt $100.000 qui n'a pas exécuté. Et vous ne pouvez pas faire cela vers le haut en volume. Cette pratique était effrénée. Les prêteurs non principaux sont tombés à leur mort. Le sort malheureux et la tristesse ont été prévus pour l'industrie et les prêteurs conventionnels remuaient leurs doigts à eux les rappelant qu'ils n'ont eu aucune affaire faire les prêts immobiliers. Par la suite les non-amorces ont récupéré, ont assagi vers le haut un peu et sont sorties du jeu stratosphérique de YSP. Alors se sont répandues leurs affaires de réparer, les emprunts pleins qui ont exécuté. Ils ont fait cela pour un si long bout droit qu'ils ont composé presque un quart de tous les emprunts il y a deux ou trois années. Alors ils ont commencé à faire la même chose, erreurs agressives. Et maintenant ils payent lui. Les emprunts non principaux, par leur nature, ne sont pas mauvais. C'est-à-dire, ils ne sont pas quand ils sont établis sous les directives prouvées et établies. Mais quand leur comportement teen-aged succède ajouté à une dose outre de l'officier d'emprunt ou fraude d'emprunteur (avec ou sans le prêteur sachant à son sujet) les choses sortent bientôt du contrôle. Et chacun paye. Le prêt non principal ne mourra pas, mais il récupérera. Il peut prendre un certain temps ; probablement une petite dose de législation ici et là mais de elle récupérera. C'est une bonne industrie ; ils aident des personnes quand ils ont besoin de l'aide. Mais comme ils se sont avérés dans le passé, pour quelque raison pousse non principale de prêteurs elles-mêmes en pied. J'espère qu'ils ont plus de deux pieds, celui est tous que je peux dire. | 
