Il n'est pas trop tardif pour fixer ce BRAS par Henry Savage
C'est un suivi à ma dernière colonne, où j'ai adopté une position antipathique des supports de BRAS qui ont ignoré les attentions de réservation fédérale qu'ils soulèveraient des taux d'intérêt à un rythme « mesuré ». Le Fed a commencé sa série de hausses de taux dans le mi-2004, quand beaucoup d'emprunts-logement à taux variable étaient en-dessous de quatre pour cent. Il n'a fait aucun secret de ses intentions de continuer à soulever des taux. Beaucoup de supports de BRAS ont eu l'opportunité de refinancer à un taux de difficulté en-dessous de six pour cent en 2004 et 2005. Le problème était que les bras ne se levaient pas encore et beaucoup à la maison les propriétaires avec un taux réglable payaient toujours bien en-dessous de cinq pour cent. Ces gens n'ont pas été inclinés pour refinancer à un taux fixe tandis que leur taux de BRAS était si bas. Aujourd'hui, les supports de BRAS font face à des taux d'intérêt beaucoup plus élevés pendant que leurs bras sont remis à zéro. Mais c'est l'eau sous le bloc. Les bonnes nouvelles sont que tandis que les taux à court terme, qui comprennent des emprunts-logement à taux variable, ont monté considérablement, les taux longs ont été en hausse à un rythme beaucoup plus lent. Jetons un coup d'oeil à quelques index comparateurs de BRAS et voyons où ils sont à aujourd'hui : - Le LIBOR, ou taux d'offre interbancaire de Londres : Les bras attachés au LIBOR étaient infiniment en faveur de 2001 à 2004. Le LIBOR tend à suivre des taux à court terme des États-Unis et souvent se déplacera plus nettement. C'est pourquoi les bras LIBOR-basés étaient si populaires. Quand le Fed abaissait des taux, le LIBOR a suivi avec enthousiasme, chutant plus loin que la plupart des autres index de BRAS. Malheureusement, le LIBOR se comporte de la même manière quand il est sur l'élévation -- plus élevé mobile que la plupart des autres index. Le LIBOR mensuel plane actuellement à juste au-dessus de cinq pour cent.
- L'une maturité constante de trésor d'an : Le TCM est basé sur des bons du Trésor vendus aux enchères enlevé par le gouvernement fédéral. C'est un index plus rarement utilisé pour des bras, mais peut être prévu se déplacer pareillement à d'autres taux d'intérêt à court terme. Son taux est actuellement à environ de cinq pour cent.
- La moyenne de trésor de 12 mois, ou MTA : Cet index fait la moyenne des rendements sur des bons du Trésor pendant un an, lui faisant se déplacer plus lent et moins composé volatil. Il se lève lentement et rapporte actuellement environ 4.25 pour cent
La plupart des bras transportent une marge entre 2.00 et 2.75 pour cent. C'est la quantité qui est ajoutée à l'index pour déterminer le taux d'intérêt effectif sur l'hypothèque. Ainsi, selon votre index et la quantité de la marge, les supports de BRAS sont des taux « entièrement répertoriés » de revêtement quelque part dans la gamme de 6.25 et 7.75 pour cent à l'heure de réglage. Tandis que trente emprunts de taux fixe d'an sont environ 1.50 pour cent plus de haut que les bas rock-bottom de 2003, ils sont encore considérés le bas par des normes historiques. En fait, la plupart des supports de BRAS sont des taux réglés par revêtement qui sont plus élevés que des taux fixes d'aujourd'hui. Selon la situation, un propriétaire à la maison devrait pouvoir trouver un prêt à 6.75 à 7.00 pour cent avec peu ou pas de coûts fermants. Comme j'ai mentionné dans la dernière colonne, elle ne semble aucun raisonnable de ne pas fixer votre BRAS si le taux est ou près derrière le taux entièrement réglé sur le BRAS. Les supports de BRAS devraient faire deux choses : D'abord, le test et voient quand votre BRAS est ordonnancé pour être remis à zéro (s'il n'a pas déjà fait ainsi) et confirment votre index et marge. Ceci te donnera une bonne idée sur ce que sera votre nouveau taux. Si la date de remise a lieu dans les 18 à 24 mois, je n'hésiterais pas à sortir du BRAS. Si la date de remise n'a pas lieu pendant encore trois, quatre, ou cinq années, la décision à refinancer devient plus difficile, particulièrement si le taux de début sur votre BRAS est bien sous des taux du marché. Tandis que la plupart des experts prévoient que les deux taux à court et à long terme d'intérêt continueront à être en hausse au cours des 12 mois suivants ou ainsi, il est beaucoup plus difficile de répondre la question de combien de temps ils resteront allumés l'amélioration. Il est parfaitement raisonnable de prévoir que les taux pourraient commencer à tomber de nouveau en 2007 ou 2008. Dans le passé, le Fed a au-dessus du crédit serré afin d'étouffer des pressions inflationnistes. Tandis que c'est une bonne chose, il peut également étouffer l'activité économique. Si l'économie ralentit, il y a de bons taux d'une chance pourrait se laisser tomber, ouvrant la porte pour que les propriétaires à la maison refinancent dans des taux inférieurs. Ceci m'amène à ma deuxième pièce de conseil. Si vous vous sentez vous êtes un candidat à refinancer à un taux fixe, n'obtenez pas dupé dans prendre un taux bas de note qui transporte des milliers aux droits et aux remarques. Un coût nul refinancent transporte un taux plus élevé -- peut-être les 6.75 à 7.25 pour cent, mais maintiennent la porte ouverte au cours des prochaines années pour refinancer de nouveau, si et quand les taux d'intérêt commencent à chuter. Vous ne voulez pas payer des milliers de dollars aux remarques « achetant en bas » d'un taux d'intérêt qui pourrait être libre pendant une année ou deux. | 
