Kurz-Formular Freigaben-Aussagen-Gewinne durch Lew Sichelman
Bestätigung, was jedermann, das überhaupt gekauft hat, ein Haus bereits weiß -- und was das Hypothekengeschäft für Jahre gesagt hat -- die Bundesgeschäftskommission gab eine Studie letzte Woche frei, die fand, dass gegenwärtige Freigabenformulare Schlüsseldarlehenskosten und -ausdrücke übermitteln nicht können. Vor „Hypothekenfreigabe entwarf mehr, als 30 Jahren verwirrend sein kann, sogar für einfache Darlehen,“ sagte FTC-Stuhl Deborah Platt Majoras. „Und sie adressieren nicht die Vielzahl und die Kompliziertheit der heutigen Hypothekenprodukte.“ Die Studie durch Büro des agentur der Volkswirtschaft überprüfte, wie angebliche Kreditnehmer für Hypotheken jagen, wie gut sie Hypothekenkostenfreigabe und die Ausdrücke von ihren Selbst vor kurzem erreichte Darlehen verstehen. Sie basiert auf 6 eingehenden Interviews mit neuen Kreditnehmern und der Prüfung der Hypothekenformulare mit 819 Kunden. Die Forschung fand, dass Vollkommenheits- und subprimekreditnehmer Schlüsselkreditbedingungen missverstanden und dass beide Gruppen von besserer Freigabe profitierten. Das Potenzial für das Verbessern des Verbrauchererfassens wurde using ein Dreiseite Freigabenformular geprüft, das alle Informationen enthält, die damit Kreditnehmer eine informierte Entscheidung über die Kosten einer bestimmten Hypothek notwendig sind, treffen und ob es eine gute Wahl für seine Vermögensverhältnisse ist. Das Prototypformular wurde für Darlehen des örtlich festgelegten Zollsatzes, einschließlich die mit Zinsen-nur und hohen Tilgungszahlungen bei Fälligkeit eines Kredits entwickelt. Aber die Autoren der Studie sagten, dass das Prüfungsformular verlängert werden könnte, um die Hauptmerkmale des Justierbarzollsatzes, des Mischlings und der Zahlenwahl Hypotheken zu enthalten. Die neue Studie Des FTCS erweitert auf eine FTC-Studie 2004, die fand, dass, wenn es kommt, Freigabe hypothekarisch zu belasten, mehr kleiner ist. Das heißt, mehr Informationen zu den Verbrauchern aufgedeckt werden, sie, konfus zu werden das wahrscheinlicher sind und das Unrecht wählten, teurere Darlehen fast jedes Mal. Jedoch bei einer FTC-Konferenz dieser Frühling, einer der Autoren, sagte Janis Pappalardo, dass, während es möglich ist, bessere Formulare zu entwerfen, die erheblich Verbraucheranerkennung von Kosten verbessern, das Handeln also „heikles“ Geschäft ist. „Vorsichtige Verbraucherprüfung wird häufig angefordert, die wahrscheinlichen Effekte der Informationspolice vorauszusagen, und die entscheidenden Effekte auf Informationsregelung festzusetzen,“ sagte Pappalardo bei der 20. Aprilsitzung. Verhaltensforschung zeigt, sagte er, dass Verbraucherentscheidungen, die vernunftwidrig scheinen, manchmal erklärt werden können, durch schlecht entworfen worden -- und folglich missverstanden -- Freigabe eher als arme Beschlussfassung. „Die Schwierigkeit von auf Tatsachen beruhende Freigabe ausschließlich entwerfen gegeben,“, sagte Pappalardo, dann „die Schwierigkeiten der Policen der entwerfenden Informationen, die Verhaltensbefangenheit entgegenwirken sollen, können sogar heikler sein.“ Dennoch sagte der FTC, dass der Report herausgegebene letzte Woche zeigt, dass bessere Freigabe Verbrauchern erheblich helfen kann, Darlehenskosten, die der Reihe nach kann das leistungsfähigere Vergleichseinkaufen ergeben, verringerte Verwundbarkeit zum trügerischen Lending zu erkennen übt und erhöhte Konkurrenz unter kreditgebenden Stellen. Die Prototypfreigabe wurde entwickelt, damit die Studie prüft, ob bessere Freigabe eine verbesserte Verbraucheranerkennung der Auswirkung erheblich hat. Die Antwortenden, die gegenwärtige Freigabenformulare ansehen, beantworteten nur 61 Prozent der Prüfungsfragen richtig, während die, die den Prototyp ansehen, 80 Prozent richtig beantworteten. Die folgenden Angebote ein Blick auf, wie gut der Prototyp durchführte: - 20 Prozent der Antwortenden, die gegenwärtige Freigabenformulare ansehen, konnten die APR-Menge nicht kennzeichnen, aber nur 5 Prozent von denen, die den Prototyp betrachten, verfehlten die Markierung.
- 51 Prozent konnten die Darlehensmenge auf gegenwärtigen Formularen gegen gerade 13 Prozent auf dem Prototyp nicht finden.
- 87 Prozent verfehlten die up-front Gesamtkosten des Darlehens auf gegenwärtigen Formularen gegen 22 Prozent auf dem Prüfungsformular.
Unterdessen in einer in Verbindung stehenden Entwicklung, hielt das amerikanische Unternehmens-Institut auch ein Halbtagssymposium auf Hypothekenfreigabe letzte Woche verbessern. Die Sitzung wurde durch AEI ResidentmitAlex Pollock geführt, der ein einseitiges Freigabenformular entwickelt hat, das die Wesensmerkmale der Hypothek, einschließlich Monatskosten und Hauptkreditbedingungen darstellt. Pollock, ein ehemaliger Präsident des Federal Home Loan Bank-Vorstands, hat empfohlen, dass das Formular zu den Kreditnehmern drei Tage vor dem Schließen als „wichtiger erster Schritt“ gegeben wird, wenn man garantiert, dass sie ihre Verpflichtungen und Verantwortlichkeiten verstehen. Während er jetzt, sagte er, ist, werden Kreditnehmer gezwungen, einen überwältigenden Hypothekenkreditprozeß zu steuern, der einen sehr großen Stapel Dokumente umfaßt, die mit verwirrender Sprache, im Klein Gedruckten enträtselt werden, dargestellt, kurz bevor schließend. Lautsprecher an der Sitzung, einschließlich Repräsentanten. Patrick McHenry, R-N.C. und Christopher-Kreuzfahrt, ein Hypothekenindustrieerzieher und ein Offizier vom nationalen Verband der verantwortlichen Kreditsachbearbeiter, sagte, dass das Formular, das von Pollock vorgeschlagen wird, Partyberichte empfängt. Repräsentant. McHenry sagte, er Entwurfsgesetzgebung ist, die kreditgebende Stellen erfordern würde, ein einfaches Freigabenformular wie des Pollocks zur Verfügung zu stellen, und Kreuzfahrt sagte, dass Formular des Pollocks praktisch alle Informationen Notwendigkeiten eines Kreditnehmers hat. „Buchstäblich stützt jeder, das ich mit in der Industrie gesprochen habe, nachhaltig dieses Formular,“ erklärte Kreuzfahrt die Sitzung. Ein anderer AEI Sprecher war Kurt Pfotenhauer, Hauptlobbyist an der Hypothekenbanker-Vereinigung und ein letzter MBA-Vorsitzender John Robbins. Früh in seinem Jahr am Helm der Gruppe, forderte Robbins ein einseitiges Freigabenformular ähnlich bis das, das von den Apothekern zur Verfügung gestellt wurde, wenn sie Verordnungen der Doktoren füllen. Aber der MBA hat gefunden, dass, solch ein Blatt herzustellen schwieriger als Robbins vorgestellt war. Das Beste, welches die Gruppe mit bis jetzt aufkommen könnte, ist eine Wiederankurbelung seiner Verbraucherausbildungsweb site, HomeLoanLearningCenter.com, mit neuen wechselwirkenden Rechnern und dem Rat, zum der Kreditnehmer zu helfen, den besten Hypothekensitz zu finden. Aber Pfotenhauer sagte, dass der MBA heraus seine Version einer vereinfachten Freigabenaussage kurz, möglicherweise dieser Woche rollen würde. |
