Capitol Hill ed industria di credito ipotecario che lavora alle difficoltà di Preclusione-Prevenzione da Kenneth R. Harney
Il congresso ed i prestatori privati stanno osservando per generare i nuovi strumenti per contribuire ad impedire le preclusioni totali nel settore indisposto del subprime in tutta la nazione. Domani su Capitol Hill, un sottocomitato di servizi finanziari della Camera discuterà i programmi alternativi per aiutare i proprietari domestici che hanno comprato più di potrebbero permettere all'altezza dell'asta dell'alloggiamento e che ora stanno affrontando gli aumenti netti di pagamento non possono permettersi. La settimana scorsa nel senato, il comitato economico unito ha pubblicato un rapporto che suggerisce che la gestione di alloggiamento federale (FHA) potrebbe svolgere un ruolo importante nei mutuatari transitioning del subprime dai prestiti a costi elevati e registrabili di tariffa e nei crediti ipotecari degli assicurati di governo di tariffa fissa. Le ditte di credito ipotecario private inoltre stanno arponando il loro propri sforzi “di perdita-diminuzione„, raggiungenti fuori ai mutuatari che si dirigono per-ma alla delinquenza non ancora in-seria. Contabilità elettromagnetica Mortgage Corp., una consociata della banca Bear Stearns, creazione annunciata del Wall Street di una persona “squadra di torcitura 50 della squadra del MOD„ degli specialisti di allenamento e di perdita-diminuzione. Chiamato dopo un programma popolare della TV a partire dagli anni 70 tardi 1960s-early, la squadra del MOD della contabilità elettromagnetica pianificazione funzionare determinato nelle dozzine delle città con i mutuatari e raggiungere fuori attraverso comunità ed accreditare il consiglio dei gruppi. L'obiettivo della squadra sarà di modificare i termini dei crediti ipotecari per migliorare oggi le situazioni economiche reali dei mutuatari adatti. Fra le forme facoltative di modifica abbasserà i tassi di interesse, passando dalla fluttuare-tariffa alla tariffa fissa, ai programmi di pagamento di ristrutturazione ed al rimborso di rinvio degli arretrati. La contabilità elettromagnetica non sta offrendo solamente il programma dalla qualità del relativo cuore, tuttavia. Le preclusioni costano gli investitori schiavi intorno a $80.000 per caso, mentre una modifica di prestito può costare appena una piccola frazione di quella. Tom Morano, testa globale dei crediti ipotecari per Bear Stearns, ha detto che “dinamico evitare le preclusioni può diminuire la severità delle perdite, avvantaggiando sia i proprietari domestici che gli obbligazionisti. (È) una proposta vantaggiosa per entrambe le parti.„ Nel frattempo, l'attenzione sta concentranda sui nuovi concetti di prevenzione di preclusione che vanno oltre le modifiche di prestito e non richiedono “le vendite di scarsità„ dei beni o dei documenti legali invece di preclusione di soddisfare il debito del proprietario. Un'idea sta discutenda su Capitol Hill è stata proposta da una ditta Virginia-basata di perdita-diminuzione, LLC di Lione McCloskey. Il programma è una variazione “di opzione di reclamo parziale„ di FHA, dove la moneta è avanzata per portare la corrente di conto di prestito del mutuatario. L'avanzamento è strutturato come secondo pegno contro i beni, ma non trasporta tasso di interesse e deve essere paid dai ricavati di tutta la vendita futura della casa. Nella pianificazione di Lione McCloskey, i mutuatari seriamente delinquenziali sarebbero rifinanziati nei crediti ipotecari di tariffa fissa assicurati o forniti da FHA, dal VA, da Freddie Mac o da Fannie Mae. I costi di refi e tutti gli arretrati sul credito ipotecario precedente sarebbero trattati “delicatamente in secondo luogo„ come un pegno senza i pagamenti di interesse dovuti. FHA parzialmente garantirebbe il secondo pegno e gli obbligazionisti o gli investitori ammetterebbero i rischi sulla parte non assicurata. Il pagamento completo del lien non sarebbe dovuto fino a che la casa non vendesse o i proprietari domestici avessero i mezzi finanziari per pagare fuori il debito. La chiave a questo programma, secondo Bob Lione e Joe McCloskey della ditta di perdita-diminuzione, è che ha la capacità di trattare le situazioni dove i mutuatari possono effettuare i pagamenti ipotecari ad un tasso di interesse più basso, ma shackled con gli arretrati che non possono permettersi per rimborsare e saldi di credito ipotecario al di sopra del valore domestico corrente. Una certa legislazione probabilmente sarebbe richiesta per tutto il ruolo di FHA questo o in altri nuovi programmi, ma le guide dell'alloggiamento in entrambi la Camera e Senato sembrano pronte a considerare i rimedi di preclusione-prevenzione come componente della legislazione in corso di riforma di FHA. | 
