Studio nazionale di fissazione dei prezzi di credito ipotecario: I mediatori sono più poco costosi almeno per i candidati di Subprime.
da Kenneth R. Harney
Pagate di meno un credito ipotecario domestico quando vi applicate attraverso un mediatore di credito ipotecario, o siete esso più poco costoso applicare direttamente ad un prestatore? La risposta -- almeno come esso si applica ai compratori domestici con accreditamento di meno-che-perfetto -- può sorprenderlo. Il primo studio nazionale indipendente della fissazione dei prezzi del mediatore di credito ipotecario contro la fissazione dei prezzi al minuto diretta del prestatore ha trovato che i mediatori tendono ad essere più poco costosi. I nuovi studi statistici, intrapresi da un gruppo di ricerca intestato dall'economista Gregory Elliehausen dell'università di Georgetown, hanno esaminato un campione voluminoso del one-million più i crediti ipotecari del subprime primo e secondo dai portafoglii di 10 prestatori importanti. I ricercatori hanno messo a fuoco sui tassi percentuali annuali (APRs) -- il tasso di interesse basso più le tasse del mediatore o del prestatore -- sui prestiti prodotti dagli ufficiali di prestito prestatore-impiegati e dai mediatori indipendenti che producono e vendono i loro crediti ipotecari agli stessi prestatori. i prestiti Mediatore-originari erano 1.13 punti di percentuale meno costosi che i primi crediti ipotecari prodotti prestatore, secondo l'analisi statistica. Sui secondi crediti ipotecari, la differenza era ancora più grande -- i prestiti del mediatore erano 1.97 punti di percentuale più poco costosi. Lo studio ha trovato i simili modelli delle differenze fra i crediti ipotecari brokered e prestatore-ha nato i prestiti in vicinanze in cui 75 per cento o più della popolazione sono African-American o latino-americano. i primi crediti ipotecari Mediatore-originari erano un punto di percentuale più poco costosi in vicinanze African-American ed i secondi crediti ipotecari erano 1.9 punti meno costosi. In vicinanze principalmente ispanice mediatore-originarie primi i crediti ipotecari erano 2 punti meno costosi e 2.4 punti più poco costosi per i secondi. Elliehausen di Georgetown, erudito maggiore al centro di ricerca di accreditamento dell'università, ha detto che i risultati di studio indicano le economie potenziali che i mediatori portano al mercato effettuando i rapporti di affari con tantissimi prestatori differenti, particolarmente nell'arena di accreditamento del subprime. “I mutuatari che difettano dell'esperienza di mercato di credito ipotecario possono diminuire il costo dell'apprendimento circa la disponibilità dei prodotti differenti, dei termini e dei creditori di credito ipotecario attraverso il mediatore che consiglia,„ hanno detto Elliehausen. Un mutuatario del subprime o un compratore domestico che tratta solamente con un singolo prestatore diretto, al contrario, è esposto soltanto ai prodotti ed alla fissazione dei prezzi di quel prestatore. I mediatori di credito ipotecario sono intermediari nelle finanze dell'alloggiamento, colleganti i candidati di prestito con i prestatori. Rappresentano i 60 valutati percentuale-più di tutti i nuovi prestiti immobiliari e rifinanziamenti. I mediatori ottengono le cosiddette citazioni “all'ingrosso„ di prezzi dai prestatori, quindi aggiungono sulla loro propria tassa per produrre una citazione di tariffa al minuto ad un candidato. I mediatori sono spesso imprese di piccola impresa molto in termini di assunzione di personale e spese generali ed eliminano la necessità per alcuni prestatori nazionali di effettuare costoso, uffici al minuto dei bricks-and-mortar in molte posizioni. Steven F. Skolnik, vice presidente esecutivo di primo Franklin Financial Corp., uno di più grandi prestatori all'ingrosso “di seconda scelta„ nel paese, ha detto che è intrigato tramite i risultati dello studio. Conveniva che mediatori come un gruppo “funziona in una struttura più a basso costo„ che i prestatori al minuto e può tagliare la loro compensazione su un prestito dato in una situazione competitiva. Tuttavia, ha detto Skolnik, clienti di prestito ai suoi prezzi generali “quasi uguali„ costanti di paga per la moneta di credito ipotecario se il loro prestito è stato prodotto da un mediatore o da un ufficiale di prestito al minuto. Il Dott. Elliehausen ha detto milione-più il campione dei prestiti coperti dai limiti di studio le conclusioni ai crediti ipotecari del subprime e necessariamente non suggerisce che i crediti ipotecari mediatore-originari fossero più poco costosi nel mercato creditizio principale pure. Tuttavia, dato la possibilità che i mediatori dovunque nel mercato di credito ipotecario hanno la capacità di esporre i compratori domestici ad una più grande selezione delle scelte e dei prezzi di prestito che tutto il singolo prestatore al minuto offre, è probabilmente una buona idea come cliente di credito ipotecario includere almeno alcuni mediatori sulla vostra lista -- con il Internet usuale, fonti di attività bancarie di credito ipotecario e della banca commerciale. | 
