Hipoteczny Bagnisko Rynek Budownictwa Mieszkaniowego - 4/27/2007 - Hipoteczny Pożyczka Refinansować Dług Sprawiedliwość

Hipoteczny Bagnisko Rynek Budownictwa Mieszkaniowego

Broderick Perkins

Łatwo kiwać w dla pożyczka rozumieć.

I meandrować robić niezdolny dla the hipoteczny błąd robić.

The opóźniony w podmuch wiosna raport the palec przy segment the rozłączać hipoteczny przemysł dla rynek budownictwa mieszkaniowego niedola, mówić konsument ono na the podbródek być the istny ofiara.

"The sytuacja okładzinowy konsument zrobić okładzinowy trudny the rozlewny use celować bodziec który zachęcać niektóre hipoteczny makler i pożyczkowy oficer agresywnie, i często kosztowny, subprime produkt mniej niż mądry i często desperacki pożyczający, mówić Nicolas P. Retsinas, dyrektor Uniwersytet Harwarda Złącze Centrum dla Budynki mieszkalne.

Ford Fundacyjny dotacja, the centrum produkować dwa punkt zwrotny raport, jeden hipoteczny konsument przyzwyczajenie ("Zrozumienie Hipoteka Rynek Zachowanie: Tworzyć Dobry Hipoteczny Opcja dla wszystkie Amerykanin"), the pożyczanie, czasami, zjadliwy przegląd hipoteczny przemysł ćwiczyć ("Hipoteczny Targowy Kanał I Uczciwy Pożyczanie: Analiza HMDA Dane").

The studia mówić the hipoteczny przemysł rosnąć szybko nad the szybko 20 rok z szyk nowy pożyczkowy produkt -- szczególnie subprime pożyczka -- projektować poprzednio poprzednio konsument.

Ale the pozytywny korzyść the pożyczka wymazywać wzrost w foreclosures często koncentrować w niskodochodowy i mniejszościowy sąsiedztwo z koncentracja the mniejszościowy kredyt mieszkaniowy.

The raport także mówić tam  być uczciwy pożyczanie zagadnienie co do dosunięcie pewny pożyczka w społeczność mniejszościowa. Że trend powiększać wzrost w subprime hipoteka pożyczanie łączyć the wzrost nowy i typowo mniej-regulować świat subprime hipoteka specjalista, hipoteczny makler, i drugorzędny targowy kupienie ochrona popierać wysoki-ryzykować hipoteka.

Ono być przepis dla pieniężny katastrofa.

Porcja the studia echo Centrum Dla Odpowiedzialny Pożyczanie badanie i zeznanie przedstawiać the USA Domowy Komitet na Pieniężny Usługa; Krajowy Podstawa dla Kredyt Counseling "2007 Pieniężny Piśmienność Ankieta Rezultat i Streszczenie Raport"; i kilka dodatkowy niedawny studia.

Harvard kluczowy znalezienie o konsumpcyjny zachowanie w "Zrozumienie Hipoteka Rynek Zachowanie" zawierać:

 

• Konsument wprawiać w zakłopotanie o hipoteka i the niepoinformowany wybór robić ich dom. Wyrównywać the wyszukany pożyczający znajdować ono trudny efektywnie w the powikłany hipoteczny rynek. Ich zamieszanie pozwolić łatwo kiwać w dla pożyczka móc.

   

• Konsument często zmagać się z the złożoność hipoteczny wycena, pożyczkowy cecha, przyszłościowy zmiana w spłata hipoteki i inny element wrodzony nietradycyjny pożyczka.

   

• Konsument być podatny "marketing," gdy hipoteczny profesjonalista żerować na ich poddatność produkt który być w ich najlepszy interes.

   

• The hipoteczny przemysł celować bodziec zachęcać hipoteczny makler i pożyczkowy oficer pożyczkowy hipoteczny produkt, dalszy pobudzający agresywny "pchnięcie marketing" wysiłek.

   

• Pożyczkowy produkt projektować pożyczający dostępność bariera zbyt często często wprowadzać na rynek niskodochodowy i depresja-bogactwo jednostka kto kończyć niskodochodowy z pogarszać się ekonomiczny okoliczność.

W powiązany wydarzenie, the Centrum Dla Odpowiedzialny Lending niedawny zeznanie na Kapitałowy Wzgórze zawierać komentować o subprime pożyczka odpowiedzialny dla the poziom posiadanie domu, raczej ulepszać ono pomaganie poprzednio poprzednio konsument dokonywać posiadanie domu.

"Posiadanie domu udaremniać raczej wspierać," powiedzieć Mike Calhoun, CRL prezydent. "Tam  być różnica między wzrastający dostęp kredyt mieszkaniowy i posiadanie domu."

W swój "Hipoteka Targowy Kanał I Uczciwy Pożyczanie," spojrzenie przy the hipoteczny przemysł, Harvard zakładać:

 

• Urząd federalny pożyczka (wliczając subprime pożyczka) płynąć pierwotnie przez nowy hipoteczny rynek kanał który mniej blisko monitorować lub regulować urząd federalny.

   

• Likewise, drugorzędny targowy ujście dla targowy pożyczka mniej regulować. Fannie Mae i Freddie MAC w 2004 nabywać tylko 1.7 procent the prawie 1.3 milion prawie pożyczka.

   

• Tam  być także mniej przepis na pożyczka który iść rasowy i grupa etnicza.

Biały pożyczający być 50 procent prawdopodobny (28.5 procent versus 17.4 procent) czarny pożyczający pożyczka od federalny regulować jednostka działanie w ich ocena teren. W kontrast niektóre 44.2 procent wszystkie czerń (versus 30.1 procent biel) uzyskiwać pożyczka od mniej ciężko regulować bezpartyjnik hipoteka firma.

The raport sugerować nowa inicjatywa konsument agresywny marketingowy taktyka i niektóre wykonawczy przegląd dla the hipoteczny przemysł.

The rekomendacja zawierać:

 

• The hipoteczny przemysł i konsument grupa poparcia musieć zaufany advisors sieć -- strona trzecia system, wliczając coś w rodzaju "nabywca makler" dla hipoteka kto pracować dla płaski opłata i legalnie wymagać the nabywca najlepszy interes.

   

• Wraz z the sieć, drugi-opiniować linia specjalna, musieć ustanawiać organizacja jak NeighborWorks Ameryka konsument the hipoteczny bagnisko i the ryzyko kojarzyć z hipoteka.

   

• Dodatkowo, sieciowy wycena przewdonik móc advisors rozumieć i wyjaśniać the koszt i korzyść specyfik hipotekować opcja.

   

• Homebuyer organizacja musieć bodziec, wliczając pre-zatwierdzenie -- pod warunkiem, że konsument uczęszczać dla odmianowy produkt -- konsument skupiać się na dobry pożyczka.

   

• Zmiana przepis konsumpcyjny zakupy. Dawać konsument więcej czas providing Prawda W Pożyczanie Akt wyjawienie trzy siedem dzień przed przymknięcie. Przedłużyć "dobro rescission" okres. Wymagać "wysokiego ryzyka" pożyczający drugi opinia. Robić Dobra Wiara Kosztorys (GFE) firma wczesny w the pożyczanie proces.

   

• Rozwijać przemysł "najlepsza praktyka" że pomoc sankcja lub siła przylegać uczestnik niechętny.

   

• Przedłużyć ostatnio uwalniać federacyjny przewodnictwo dla nietradycyjny pożyczka wszystkie hipoteczny pożyczkodawca wliczając non-bank, bezpartyjnik hipoteczny firma.

   

• Przedłużyć Społeczność Reinvestment Akt (CRA) przegląd wszystkie pożyczkodawca dokąd kiedykolwiek zapoczątkowywać pożyczka.

   

• Zachęcać CRA-regulować jednostka wysoki ryzyko pożyczający targowy rywalizacja dla targowy hipoteka i pod the czujny oko całościowy uczciwy pożyczanie przegląd.

   

• Ustanawiać prawo jednolity przepisy federalne dla hipoteczny makler, kto być teraz w dużym stopniu stan regulować patchwork kołderka przepis który zmieniać od stan stan.

   

• Likewise, ustanawiać prawo więcej jednolity nadzór drugorzędny rynek motywacyjny ostrożnie oceniać the pożyczka który nabywać.

   

• Nakazywać wielki rola bawić się Fannie Mae i Freddie MAC w subprime rynek wielki analiza nad the wysoki ryzyko hipoteczny rynek.