Silicon Valley Rico-Tiene-Nots la grieta ensancha por Broderick Perkins
El precio doméstico mediano de registro de Silicon Valley es $38.000 más altos que era hace un mes y casi $100.000 más altos que hace un año, así que no es Forbes.com asombrosamente nombrado lo el 10mo mercado inmobiliario más demasiado caro en la nación. Sin embargo, el precio mediano registrar-rompedor de abril del área de $868.406 para los hogares unifamiliares existentes en ventas cerradas y representación de s de Forbes.com la ' de un cociente de las precio-a-ganancias para los costes de unidad son pero las representaciones estadísticas que revelan solamente un inkling de la historia verdadera. ¿La historia verdadera? La divisoria “normal” entre el rico-y-tener-nots está tendiendo hacia una grieta incluso mayor. La tendencia de Silicon Valley del colmo y de precios domésticos medianos de levantamiento está siendo conducida por una parte inusualmente grande de las compras caseras terminadas en el extremo más alto del mercado -- una tendencia de continuar probablemente hasta el pantano de la hipoteca sacude hacia fuera. Los problemas del mercado de hipoteca por toda la nación provienen la alta tasa de ejecuciones de una hipoteca en préstamos del subprime. Ése es proveedores de fondos forzados para acortar préstamos del subprime así como otros préstamos más aventurados, incluyendo préstamos “no tradicionales” supuestos. Hipotecas más aventuradas vienen típicamente con altos términos de la palancada y requieren una pequeña estaca del comprador casero y, como tal, son inicialmente más comprables. Durante el auge de la unidad por la mitad primer de la década, los préstamos eran populares entre compradores caseros nuevos y otros con poco dinero expedientes hacia abajo y menos que estelares del haber. La asociación de California de agentes inmobiliarios dice la parte de compradores a lo largo y ancho del estado usar préstamos del zero-down, por ejemplo, se elevó a partir del 4.5 por ciento en el 2000 a 21.1 por ciento en 2006. “Era una cuestión “del mí ahora no tiene el dinero, pero voy ahora a conseguirlo.” En algunos casos, los compradores habían terminado optimistas. (Proveedores de fondos) vendieron a gente en el pago inicial y no los pagos más altos más adelante, “dijeron las características broker/co-owner Colleen Badagliacco del valle de RE/MAX. ¿También el presidente de la asociación de agentes inmobiliarios, Badagliacco de California agregó, “el área de la bahía no tiene un alto porcentaje de los préstamos del subprime, sino préstamos de FHA y del VA, de no y del low-down? Esos mercados se han descolorado.” Sin una fuente amplia de los préstamos de la alto-palancada para los first-timers y otros que buscan una unidad más comprable, menos pueden permitirse comprar. Por una parte, el crecimiento en el extremo más caro del mercado inmobiliario continúa, aprovisionado de combustible por rentas del tecnología-sector, opción sobre acciones u otras ventajas del edificio de la abundancia. “El lado oscuro de ése es que hay mucho dinero que persigue vecindades con inventarios bajos al comienzo con,” dijo Badagliacco. Con pocos múltiplos en las ofertas ahora que en el pasado, las ofertas múltiples sin embargo siguen siendo comunes en el extremo del alto-precio del mercado inmobiliario de Silicon Valley. Las ofertas múltiples tienden a conducir encima de precios. Asimismo, la combinación de pocas ventas e inventarios más grandes en el extremo a menor preico del mercado inmobiliario y más acción en el extremo más apretado, caro, tiende a aplicar la presión ascendente en el precio mediano -- el punto en el cual un número igual de hogares vendió para menos y un número igual de hogares vendieron para más. Por ejemplo, el cuadrante del noroeste de la montaña de un alto más caro de la Vista-Palo de Silicon Valley representa típicamente el 10 por ciento de todas las transacciones. En abril eso se levantó al 25 por ciento, según Richard Calhoun, corredor de propiedades inmobiliarias con los bienes raices de Creekside en San Jose y el editor del boletín de noticias del mercado inmobiliario del área de la bahía. La parte de ventas en la central menos costosa, el este y las áreas del sur de San Jose explican típicamente el 16 por ciento del mercado. Eso cayó al 11 por ciento en abril, según Calhoun. La fuente más grande de hogares más comprables tiene una parte superior para los que puedan encontrar el financiamiento. “Ahora tenemos la mayoría de los hogares en el mercado que hemos tenido en dos o tres años. Es un mercado de los compradores (en el extremo a menor preico). Si usted califica para un préstamo antes de presentar una oferta, usted tiene abundancia a elegir,” dijo Zdenka Mahan, de agente inmobiliario del Los Gatos Intero que también trabaje el mercado central de la propiedad horizontal de San Jose. “Las 360 residencias (alta subida de lujo) son el 90 por ciento reservado, pero ellas son a partir $700.000 a $2.5 millones. El centro de la ciudad tiene muchos $500.000 a $600.000 hogares, de inserción,” ella agregó. Los precios de la propiedad horizontal estaban de hecho hasta un punto medio de solamente $550.000 en abril, comparado a $530.000 en mayo y a $500.000 hace un año, según Calhoun. En Silicon Valley, los inventarios de la propiedad horizontal se han hinchado a partir del 1.053 hace un año a 1.436 este abril, mientras que los inventarios del hogar unifamiliar crecieron menos, a partir el 3.231 a 3.900 durante el mismo período. Cualquier propiedad horizontal “repartos” puede ser de breve duración, sin embargo, como el precio de venta medio para las propiedades horizontales se movió a partir del 100 por ciento de pedir en marzo al 100.6 por ciento en abril, también hacia arriba a partir del 100.5 por ciento hace un año, Calhoun divulgó. Mientras tanto, la tendencia de precio mediana ladeada es probable continuar. “El mercado golpeó este patrón a principios de año. No está apenas debido a el mercado del subprime. Es también otros préstamos para la gente que no quiere conseguir sus préstamos documentados (con la prueba de la renta y la otra evidencia de la capacidad acreedora). Hasta que usted alcance un equilibrio y hay un financiamiento más liberal que emerge,” la tendencia continuará, dijo Calhoun. | 
